Probleme pentru băncile chineze din cauza creditelor neperformante. Măsurile pentru sprijinirea acestora vor fi accelerate

Termenul ‘firme zombi’ se referă la companiile care au încetat producţia dar păstrează personalul pe statele de plată deoarece autorităţile locale sunt îngrijorate de posibilul impact social şi economic al falimentelor şi şomajului.

Încetinirea ritmului de creştere al economiei chineze a sporit presiunile asupra băncilor, care trebuie să deţină mai multe fonduri pentru a acorda împrumuturi. Autorităţile ar putea permite băncilor să vândă investitorilor creditele neperformante prin înlocuirea lor cu titluri de valoare sau prin transferarea lor în vehicule speciale de gestionare a activelor.

Directorii principalelor patru bănci de stat din China susţin că autorităţile de reglementare analizează metode prin care creditorii să schimbe împrumuturile neperformante cu acţiuni în anumite companii ‘prea mari pentru a da faliment’ (too big to fail).

Bank of China Ltd., unul din cei patru mari creditori chinezi, a acceptat recent să devină cel mai mare acţionar al unui constructor de nave listat la bursă, conform planului autorităţilor de reglementare care încă nu a fost dat publicităţii, susţin surse care au dorit să-şi păstreze anonimatul. Oficialii de la Banca Poporului din China (PBOC) şi de la Comisia de reglementare a sectorului bancar chinez (CBRC) au refuzat să comenteze informaţia.

Măsurile vin pe fondul majorării nivelului creditelor neperformante şi a scăderii accentuate a profitabilităţii, în condiţiile în care multe bănci au extins creditele acordate companiilor pentru ca acestea să-şi poată achita datoriile existente.

La o conferinţă de presă desfăşurată sâmbătă, preşedintele Comisiei de reglementare a sectorului bancar chinez, Shang Fulin, a indicat că autorităţile apreciază că astfel de rostogoliri ale împrumuturilor reprezintă o problemă deoarece fondurile nu sunt utilizate pentru investiţii în noi proiecte.

La 31 decembrie 2015, nivelul creditelor neperformante din sistemul bancar chinez se ridica la 195,4 miliarde de dolari, cel mai ridicat nivel din 2006. Printre companiile care nu reuşesc să-şi achite datoriile, din cauza supracapacităţilor industriale, se află producătorii de oţel, de cărbune, şi alte grupuri din industria prelucrătoare.

Rata creditelor neperformante ar putea ajunge la 7% din totalul creditelor din China, au avertizat analiştii de la J.P. Morgan Chase & Co.

Ritmul de creştere a economiei chineze a încetinit la 6,9% în 2015, cel mai slab ritm înregistrat de China după avansul de 3,9% raportat în 1990, a anunţat luna trecută Guvernul de la Beijing, confirmând încetinirea celei de-a doua economii mondiale, în pofida creşterii sectorului serviciilor, care, pentru prima dată în istorie, a reprezentat anul trecut mai mult de jumătate din PIB-ul ţării.

Autorităţile de la Beijing şi-au propus să atingă o creştere economică mai mică, dar mai durabilă, ca urmare a eforturilor de reechilibrare a economiei spre consumul intern, inovaţie şi servicii, în detrimentul industriilor grele şi al investiţiilor umflate de îndatorare şi exporturi.