Peste 300.000 de investitori în fonduri mutuale. Au în ele plasamente de 17 miliarde de lei

Subscrierile nete (diferenţa dintre sumele investite şi cele retrase în fondurile mutuale de investiţii) în luna septembrie au fost de 76,8 milioane euro, iar pe întreg trimestrul III, au depăşit 1,82 miliarde de lei (291 milioane euro), fiind cu aproape 50% mai mari decât cele realizate în trimestrul II al anului.

Cele mai mari subscrieri nete le-a atras fondul de obligaţiuni ERSTE Bond Flexible Romania EUR, aproape 92 de milioane de lei în echivalent, urmat de cel mai mare fond mutual din România, şi unul dintre cele mai mari din regiune,  ERSTE Bond Flexible RON, cu peste 52 de milioane de lei.

Activele nete ale celor 68 de fonduri locale au continuat să crească (2,4%) şi în luna septembrie, depăşind valoarea de 16,8 miliarde de lei (3,8 mld. euro), la finele lunii.

ERSTE Bond Flexible RON are active de peste 6,51 miliarde de lei, iar Erste Asset Management, care îl administrează, este lidera pieţei, cu o cotă de piaţă de 41%. O ormează Raiffeisen Asset management cu 27,3%.

Cel mai mare randament în ultimele 12 luni l-a înregistrat fondul de acţiuni ERSTE Equity Romania, cu o rată a câştigului de 18,7%. Îl urmează fondul de acţiuni Certinvest XT, adminsitrat de Certinvest, cea mai mare firmă de specialitate independentă, cu 17,4%. Fondul imită portofoliul indicelui BET XT  al Bursei din Bucureşti. Urmează fondul de acţiuni BT Maxim, administrat de firma de specialitate a Băncii Transilvania, cu un randament de 15,6%.

Activele nete ale fondurilor străine distribuite în România au crescut în septembrie cu 2,2% comparativ cu luna anterioară, atingând la finele lunii iulie 412 milioane euro.

Activele nete deţinute de cele 27 de fonduri închise, s-au depreciat cu 1,2% în luna raportată, ajungând la finele lunii la 151 mil. euro.

Creşterea numărului de investitori din fondurile mutuale este şi rezultatul scăderii dobânzilor la depozitele bancare.

Fondurile mutuale au devenit în ultimii ani instrumentele favorite de administrare a finanţelor personale, variatatea ofertei, în funcţie de gradul de risc la care este dispus investitorul să se expună.

În conformitate cu standardul European Fund and Asset Management Association – EFAMA, Asociaţia Administratorilor de Fonduri din România (AAF) a adoptat următoarea clasificare, în funcţie de politica de investiţii anunţată prin prospectul de emisiune :

Fondurile monetare investesc  în instrumente monetare şi în obligaţiunşi pot fi:
a) fonduri monetare pe termen scurt – fac plasamente în instrumente cu scadenţe medii ponderate şi durate de viaţă medii ponderate foarte scurte;
b) fonduri monetare de piaţă monetara – fac plasamente în instrumente scadenţe medii ponderate şi durate de viaţă medii ponderate mai lungi;

Fondurile de obligaţiuni şi instrumente cu venit fix investesc minim 90% din active în instrumente cu venit fix. Nu sunt permise acţiuni în portofoliu;

Fondurile mixte (diversifícate)  investesc intr-un mixt de instrumente în orice combinatie şi durată de deţinere. Aceste fonduri pot fi:
a)defensive   – cu expunere pe acţiuni de maxim 35% din portofoliu;
b) echilibrate – cu expunere pe acţiuni intre 35% si 65%;
c) dinamice    – cu expunere pe acţiuni peste 65%;
d) flexibile     – au caracteristic un mixt de isntrumente, cu pondere şi durată de deţinere variabile, expunerea pe acţiuni putând varia de la 0% la 100%;

Fondurile de acţiuni investesc minim 85% din active în  acţiuni.