Şeful Erste: Ne-am făcut temele. Vom propune acţionarilor un dividend de 50 eurocenţi pe acţiune

‘Profitul net de aproape un miliard de euro, capitalizarea solidă şi costurile de risc semnificativ mai reduse din 2015 arată că ne-am făcut temele’, a declarat Andreas Treichl, CEO al Erste Group Bank AG, cu ocazia anunţării, la Viena, a rezultatelor preliminare pe 2015.

Erste Group a raportat un profit net de 968,2 milioane euro, cu o creştere de 4,2% a creditării.

Acesta a spus că ‘situaţia dobânzilor constituie în continuare o provocare, iar impactul este vizibil în reducerea profitului operaţional’, dar a arătat că ‘banca a înregistrat o creştere solidă a creditării, susţinută în mod egal de operaţiunile de retail şi corporate’.

‘Rezultatele noastre arată că facem parte dintr-un grup restrâns de bănci care îşi câştigă costul capitalului. Ne propunem să ne îmbunătăţim poziţia de piaţă, în ciuda contextului care va rămâne dificil pentru industria noastră. Sunt mulţumit că, datorită profitabilităţii, ne-am îmbunătăţit semnificativ capitalizarea. Cu un indice al capitalului comun de rang 1 de 12,3%, suntem cu mult peste nivelul cerut de reglementatorii, de 9,75%. Rezultatul solid ne permite să realizăm trei lucruri: să finanţăm în continuare creşterea pe pieţele noastre, să ne consolidăm baza de capital şi să plătim dividende. Vrem să împărtăşim rezultatele bune cu acţionarii noştri şi vom propune un dividend de 50 eurocenţi pe acţiune’, a spus Treichl.

Cont de profit şi pierdere: 2015 faţă de 2014; Bilanţ: 31 decembrie 2015 faţă de 31 decembrie 2014

Venitul net din dobânzi s-a diminuat anul trecut la 4.444,7 mil. EUR (2014: 4.495,2 mil. EUR), în principal pe fondul menţinerii contextului caracterizat de dobânzi reduse şi în pofida creşterii solide a creditării.

Portofoliul net de credite a avansat cu 4,2%, susţinut de creşterea economică robustă înregistrată în Europa Centrală şi de Est, în special în Republica Cehă, Slovacia, dar şi în Austria. Venitul net din taxe şi comisioane s-a redus doar uşor, la 1.861,8 mil. EUR (2014: 1.869,8 mil. EUR), fiind susţinut de rezultatele solide generate de operaţiunile de asset management şi de custodie. Venitul net din tranzacţionare s-a diminuat la 210,1 mil. EUR (2014: 242,3 mil. EUR).

Venitul operaţional s-a redus moderat, cu -1,5%, de la 6.877,9 mil. EUR în 2014 la 6.771,8 mil. EUR anul trecut.

Cheltuielile administrative generale s-au majorat cu 2,2%, de la 3.787,3 mil. EUR la 3.868,9 mil. EUR. Per total, această evoluţie a determinat diminuarea venitului operaţional la 2.902,9 mil. EUR (-6,1% faţă de 3.090,7 mil. EUR în 2014).

Raportul cost/venit s-a situat la 57,1% (2014: 55,1%). Erste Group a înregistrat o evoluţie pozitivă a costurilor de risc (costurile nete cu provizioanele aferente activelor financiare neevaluate la valoare justă în contul de profit şi pierdere), care s-au îmbunătăţit semnificativ la 729,1 mil. EUR, respectiv 56 puncte de baza în raport cu nivelul mediu al împrumuturilor brute către clienţi (-65,0% faţă de 2.083,7 mil. EUR, respectiv 163 puncte de baza, în 2014).

Această evoluţie pozitivă a costurilor de risc s-a datorat în principal reducerii substanţiale înregistrate în România, precum şi evoluţiei pozitive a tuturor segmentelor din Austria.

Rata creditelor neperformante a continuat să se îmbunătăţească în 2015, situându-se la 7,1% comparativ cu 8,5% în anul precedent.

Rată de acoperire a creditelor neperformante a scăzut la 64,5% (2014: 68,9%), pe fondul implementării definiţiei neperformanţei, stabilită de Autoritatea Bancară Europeană. Poziţia ‘alte venituri operaţionale’ s-a situat în 2015 la -635,6 mil. EUR (2014: -1.752,9 mil. EUR). Schimbarea pozitivă semnificativă a avut loc în contextul efectelor puternic negative înregistrate în mod extraordinar în 2014 (în principal amortizări de active intangibile).

Cifrele includ cheltuieli cu contribuţiile la fondurile naţionale de rezoluţie în valoare de 51,3 mil. EUR, care au fost plătite pentru prima dată în 2015. În plus, legislaţia privind conversia creditelor de consum din franci elveţieni în euro din Croaţia a generat pierderi de 129,5 mil. EUR, iar aspecte legate de protecţia consumatorilor în România au condus la constituirea unor provizioane în suma de 101,6 mil. EUR.

Taxele pe operaţiunile bancare şi financiare s-au situat din nou la un nivel semnificativ, de 236,2 mil. EUR (2014: 256,3 mil. EUR): 128.6 mil. EUR (130,5 mil. EUR) în Austria, 23,6 mil. EUR (31,5 mil. EUR) în Slovacia şi 84,0 mil. EUR (94,2 mil. EUR) în Ungaria.

‘Costul total generat de măsuri populiste s-a menţinut în 2015 la un nivel foarte ridicat, de peste 450 milioane EUR – aproape jumătate din profitul net. Am fi preferat să utilizăm aceste fonduri pentru a acordă noi credite cu scopul de a finanţa economia şi a contribui la crearea de noi locuri de muncă’, a comentat Andreas Treichl.

Rezultatul net al Erste Group s-a situat anul trecut la 968,2 mil. EUR (2014: -1.382,6 mil. EUR).

Pe baza rezultatelor solide, capitalul total a crescut la 14,8 mld. EUR (31 decembrie 2014: 13,4 mld. EUR).

Capitalul comun de rang 1 (CET 1, Basel 3 implementat parţial) s-a majorat la 12,1 mld. EUR (31 decembrie 2014: 10,6 mld. EUR), iar totalul fondurilor proprii eligibile (Basel 3 implementat parţial) s-a situat la 17,6 mld. EUR (2014: 15,8 mld. EUR). Riscul total, respectiv activele ponderate la risc, inclusiv riscurile de credit, de piaţă şi cele operaţionale (Basel 3 implementat parţial), a scăzut la 98,3 mld. EUR (31 decembrie 2014: 100,6 mld. EUR).

Indicele capitalului comun de rang 1 (CET 1, Basel 3 implementat parţial) s-a situat la 12,3% (31 decembrie 2014: 10,6%), semnificativ peste nivelul minim reglementat de 9,75%. Indicele capitalului total (Basel 3 implementat parţial) a crescut la 17,9% comparativ cu 15,7% la finalul anului 2014. Totalul activelor a crescut la 199,7 mld. EUR la finalul anului trecut (31 decembrie 2014: 196,3 mld. EUR), în principal datorită majorării volumului creditelor acordate clienţilor.

Portofoliul net de credite şi avansuri către clienţi a avansat de la 120,8 mld. EUR în 2014 la 125,9 mld. EUR la sfârşitului anului trecut. În privinţa pasivelor, depozitele de la clienţi s-au majorat la 127,9 mld. EUR (31 decembrie 2014: 122,6 mld. EUR). Raportul credite/depozite s-a situat la 98,4% (31 decembrie 2014: 98,6%).

Perspective

Contextul operaţional se anunţă favorabil creditării. Estimările privind creşterea economică din 2016 se situează între 1,5% şi 3,8% pentru toate pieţele Erste principale din Europa Centrală şi de Est, inclusiv Austria, pe fondul cererii interne solide.

Rentabilitatea capitalului tangibil (ROTE) este estimată la aproximativ 10-11% în 2016, susţinând acordarea de dividende.
Factorii favorabili includ revenirea creşterii creditării, îmbunătăţirea continuă a calităţii activelor într-un context de risc moderat şi un impact extraordinar pozitiv corespunzător vânzării participaţiei la VISA în suma de aproximativ 127 milioane EUR înainte de impozitare.

Factorii nefavorabili sunt menţinerea contextului caracterizat de dobânzi reduse care afectează rezultatul operaţional al grupului, în principal venitul net din dobânzi, precum şi rezultatele operaţionale mai reduse din Ungaria (volume mai reduse) şi România (că urmare a re-evaluării valorii activelor).

Taxele pe operaţiunile bancare (taxele bancare, taxa pe tranzacţii financiare, contribuţiile la fondurile de rezoluţie şi de garantare a depozitelor) vor avea un impact negativ înainte de impozitare de circa 360 milioane EUR în acest an. Riscuri privind perspectivele. Riscurile geopolitice şi cele economice globale, impactul dobânzilor negative, iniţiativele de protecţie a consumatorilor.